Gogo Inc. (NASDAQ: GOGO), Üçüncü Çeyrek gelir görüşmesinde yıllık bazda %3’lük gelir artışı bildirerek, iş havacılığı ilişki hizmetlerinin gücünü vurguladı.

CEO Oakleigh Thorne ve CFO Jesse Betjemann, Gogo Galileo LEO uydusu ve Gogo 5G sistemleri üzere yeni eserlere geçiş ve Satcom Direct’in bekleyen satın alınması dahil olmak üzere şirketin stratejik teşebbüslerini tartıştı. Satın almanın, Gogo’nun pazar varlığını değerli ölçüde artırması ve değerli yıllık tekrarlayan sinerjiler yaratması bekleniyor.

Önemli Noktalar

• Gogo Inc., yıllık bazda %3’lük mütevazı bir gelir artışı açıkladı ve toplam çeyrek geliri 100,5 milyon dolar oldu.

• Şirket, büyümeyi artırması ve iş havacılığında ilişkiyi geliştirmesi beklenen yeni Gogo Galileo ve Gogo 5G sistemlerine geçiş yapıyor.

• Gogo’nun planlanan Satcom Direct satın almasının, şirketin ölçeğini ikiye katlaması ve iki yıl içinde yıllık 25 milyon dolar ile 30 milyon dolar ortasında sinerji yaratması öngörülüyor.

• HDX ve FDX terminallerini içeren Galileo eser yelpazesinin ilişkiyi devrimleştirmesi bekleniyor ve HDX terminal sevkiyatları 2024 yılı sonuna kadar başlayacak.

• Gogo’nun Kuzey Amerika’yı hedefleyen 5G ağının 2025’in ikinci çeyreğinin sonlarında başlaması planlanıyor.

• Şirket, stratejik yatırımlar nedeniyle dördüncü çeyrekte negatif hür nakit akışı bekliyor ve güncellenen 2024 finansal rehberliği 120 milyon dolar ile 130 milyon dolar ortasında düzeltilmiş FAVÖK öngörüyor.

Şirket Görünümü

• Gogo, 2024 finansal rehberliğini revize ederek, daha evvel kestirim edilenden daha yüksek düzeltilmiş FAVÖK ve özgür nakit akışı öngörüyor.

• Satcom Direct’in satın alınmasının, düzenleyici onaylara tabi olmak üzere 2023 sonuna kadar tamamlanması bekleniyor.

• Uzun vadeli büyümenin yaklaşık %10 civarında olması bekleniyor ve satın alma sonrası 100 milyon doların üzerinde hür nakit akışı hedefleniyor.

Olumsuz Noktalar

• Gogo, öncelikle yasal fiyatlar ve FCC geri ödeme dinamikleri nedeniyle geçen yıla nazaran düzeltilmiş FAVÖK’te %19’luk bir düşüş bildirdi.

• Net gelir geçen yılki sayılara nazaran azaldı, fakat bir evvelki çeyreğe nazaran artış gösterdi.

• Şirket, artan net işletme sermayesi ve stratejik yatırımlar nedeniyle dördüncü çeyrekte negatif özgür nakit akışı bekliyor.

Olumlu Noktalar

• İş havacılığı ilişki hizmetlerine olan talep artıyor; uçuş talebinde %2’lik bir artış ve yıllık bazda saat başına data kullanımında %17’lik bir artış görülüyor.

• Galileo HDX terminali, 1.000’den fazla müşterinin promosyon faaliyetlerine katılmasıyla piyasadan olumlu bir reaksiyon aldı.

• Gogo, güçlü talebi yansıtacak formda 2025 için HDX projeksiyonlarını ikiye katladı ve Hughes Networks’ten siparişlerini üçe katladı.

Eksikler

• Ekipman geliri, yıllık %11’lik artışa karşın ardışık olarak %7 düştü.

• Gogo Galileo gelirleri arttıkça şirketin hizmet marjlarının gelecek yıllarda biraz düşmesi bekleniyor.

Soru-Cevap Öne Çıkanlar

• Yöneticiler, LEO pazarında yetenekleri genişletmek ve GEO kesiminde rekabetçi bir pozisyon korumak için Satcom Direct satın almasının stratejik değerini tartıştı.

• Satın alma için entegrasyon çalışmaları devam ediyor ve dördüncü çeyrek gelir görüşmesi sırasında güncellenmiş rehberlik bekleniyor.

• Şirket, birleşik şirket için gelir büyüme rehberliğini Gogo’nun evvelki tek başına rehberliği olan %15 ila %17’den %10’a düşürdü.

Gogo Inc., iş havacılığı portföyünü geliştirmeye ve 40.000’den fazla uçaklık bir pazarda kendini güçlü bir formda pozisyonlandırmaya kararlı. Şirketin stratejik atılımları, beklenen Satcom Direct satın alması ve yenilikçi temas sistemlerinin lansmanı dahil olmak üzere, önümüzdeki yıllarda büyüme yörüngesini şekillendirecek. Gogo, yatırımcıları devam eden gelişmeler ve entegrasyon ilerlemesi hakkında bilgilendirmeyi planlıyor.

InvestingPro Öngörüleri

Gogo Inc.’in son finansal performansı ve stratejik teşebbüsleri, InvestingPro’dan alınan birkaç değerli metrik ve öngörüyle uyumlu. Şirketin piyasa kıymeti 1,07 milyar dolar olup, iş havacılığı irtibat kesimindeki pozisyonunu yansıtıyor.

Bildirilen %3’lük gelir artışına karşın, InvestingPro bilgileri son on iki ayda %0,79’luk hafif bir gelir düşüşü gösteriyor ve toplam gelir 404,72 milyon dolar. Bu, çeyreklik büyümenin olumlu olduğunu, lakin şirketin yıllık bazda dengeli gelir büyümesini sürdürmede zorluklarla karşılaştığını gösteriyor.

Gogo’nun karlılığı güçlü kalmaya devam ediyor; son on iki ayda %66,29’luk brüt kar marjı ve %24,78’lik faaliyet geliri marjı var. Bu, şirketin yüksek marjlı temas hizmetlerine odaklanmasıyla uyumlu ve Galileo LEO ve 5G sistemleri üzere yeni teknolojilere yatırım yapma kabiliyetini destekliyor.

Bir InvestingPro İpucu, Gogo’nun son on iki ayda karlı olduğunu gösteriyor ki bu şirketin bildirilen finansal performansıyla dengeli. Ek olarak, öteki bir InvestingPro İpucu, likit varlıkların kısa vadeli yükümlülükleri aştığını gösteriyor ve bu da Gogo’nun stratejik geçişlerini ve bekleyen satın almasını yönetirken finansal esneklik sağlıyor.

Hisse senedi son vakitlerde değerli bir momentum gösterdi; son haftada %26,37 ve son ayda %34,12 getiri sağladı. Bu olumlu piyasa hassaslığı, yatırımcıların Gogo’nun stratejik teşebbüsleri ve iş havacılığı pazarındaki büyüme potansiyeli konusundaki optimistliğini yansıtabilir.

Daha kapsamlı bir tahlil arayan yatırımcılar için InvestingPro ek ipuçları ve öngörüler sunuyor. Şu anda, Gogo için 8 tane daha InvestingPro İpucu mevcut ve bunlar şirketin finansal sıhhati ve pazar pozisyonu hakkında daha derin bir anlayış sağlıyor.

Bu makale yapay zekanın dayanağıyla oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Koşul ve Şartlar kısmımıza bakın.