KLX Energy Services Holdings, Inc. (NASDAQ: KLXE), 1 Kasım 2024 tarihinde gerçekleştirdiği yarar davetinde, kuvvetli piyasa şartlarına karşın güçlü üçüncü çeyrek performansını ele aldı. Şirket, 189 milyon $ gelir ve 28 milyon $ düzeltilmiş FAVÖK rapor etti; bu da %15’lik düzeltilmiş FAVÖK marjına denk geliyor ve evvelki kestirimlerin üzerinde bir performans sergiliyor. Bu muvaffakiyet, ABD kara sondaj kulelerinde ve faal hidrolik çatlatma ekipmanlarında düşüşler yaşanmasına karşın gerçekleşti. KLX ayrıyeten, operasyonel verimlilik ve LNG ihracatı ile doğal gaz talebindeki büyümeye odaklanarak, stratejik konumlandırmasını ve önümüzdeki yıllar için optimist görünümünü vurguladı.

Önemli Noktalar

• KLX Energy Services, 189 milyon $ gelir ve 28 milyon $ düzeltilmiş FAVÖK ile güçlü 3. çeyrek yararları rapor etti.

• Şirket, beklentilerin üzerinde %15’lik düzeltilmiş FAVÖK marjı gördü.

• Coğrafi gelir dağılımı istikrarlı olup, Güneybatı ve Rockies bölgelerinin her biri %36, Kuzeydoğu Mid-Con ise %28 katkı sağladı.

• Tamamlama odaklı faaliyetler, 3. çeyrek gelirinin %54’üne yükseldi.

• ABD kara sondaj kulelerinde %3 ve etkin hidrolik çatlatma ekipmanlarında %7’lik düşüşe karşın, işletilen sondaj kulesi başına gelir yüksekti.

• KLX çeyreği değerli ölçüde nakit ve likidite ile kapattı ve tekrar finansman seçeneklerini araştırıyor.

• Mevsimsel faktörler nedeniyle 4. çeyrekte %10 ila %14 ortasında gelir düşüşü ve %9 ila %13 ortasında düzeltilmiş FAVÖK marjı bekleniyor.

• Yönetim, LNG ihracatı ve data merkezi talebindeki artışlar nedeniyle 2025 için %5 ila %10 ortasında gelir büyümesi öngörüyor ve optimist kalıyor.

Şirket Görünümü

• KLX, büyük ölçüde mevsimsel faktörler nedeniyle 2023’ün 4. çeyreğinde %10 ila %14 ortasında ardışık gelir düşüşü bekliyor.

• 2025 için KLX, LNG ihracatındaki büyüme ve bilgi merkezlerinden gelen doğal gaz talebinin artmasıyla %5 ila %10 ortasında gelir artışı öngörüyor.

• Şirket, 4. çeyrekte sermaye harcamalarını 5 milyon $ ila 10 milyon $ ortasında olağanlaştırmayı planlıyor.

• KLX, rekabet avantajını güçlendirmek için operasyonel harikalık ve güvenliği sürdürmeyi hedefliyor.

Olumsuz Öne Çıkanlar

• Şirket, ham petrol fiyatlarında son vakitlerde yaşanan yumuşama ve LNG tesislerindeki gecikmelerden kaynaklanan gaz fiyatlarındaki daha yavaş toparlanmayı gözlemledi.

• 2023’ün 4. çeyreğinde beklenen gelir düşüşü, mevsimsel faktörlerin şirket performansı üzerindeki tesirini yansıtıyor.

Olumlu Öne Çıkanlar

• KLX, son 24 ayda müşteri tabanını muvaffakiyetle yine düzenledi ve varlık filosunu yükseltti.

• Şirket, net borçta değerli bir azalma ve düzeltilmiş FAVÖK’te artış sağlayan özel teknoloji başlattı.

• Yönetim, 2025’te artan gaz talebi konusunda optimist ve olumlu bir ticari ivme bekliyor.

• KLX, bölüm konsolidasyon eğilimlerinden faydalanarak büyük bir müşteri için tercih edilen hizmet sağlayıcı olarak konumlandı.

Eksikler

• Şirket, pazar hissesinde arka arda yedi çeyrek düşüşle karşı karşıya.

• Alış-satış fiyat farkı problemleri nedeniyle yüksek kaliteli birleşme ve satın alma mutabakatlarının başarısız olma eğilimi var.

Soru-Cevap Öne Çıkanlar

• KLX, satın almalar için kaldıraç artırmayı düşünmüyor lakin stratejik ahenk ve sinerji bedeli sunan pay bazlı iştiraklere açık.

• Şirket, daha düzgün fiyatlandırma için sondaj ve tamamlamada verimlilik artışlarına odaklanıyor.

• Yönetim, paydaşlarla daima bağlantı halinde olduklarını ve iştirakleri için minnettarlıklarını tabir etti.

Sonuç olarak, KLX Energy Services geleceği konusunda ihtiyatlı bir formda optimist kalmaya devam ediyor ve piyasa oynaklığını yönetmek ve güç kesiminde ortaya çıkan fırsatlardan yararlanmak için stratejik planlar yapıyor. Şirketin operasyonel harikalık, maliyet idaresi ve güvenliğe olan bağlılığı, önümüzdeki zorlukları aşmak ve fırsatları kıymetlendirmek için güzel bir pozisyonda olduğunu gösteriyor.

InvestingPro Öngörüleri

KLX Energy Services Holdings, Inc. (NASDAQ: KLXE), 2023’ün 3. çeyreğinde dayanıklılık gösterdi, lakin son InvestingPro dataları birtakım zorlukların yaklaştığını gösteriyor. Şirketin piyasa pahası 71,67 milyon $ olup, güç hizmetleri kesimindeki mevcut pozisyonunu yansıtıyor.

InvestingPro İpuçları, KLXE’nin pay senedi fiyat hareketlerinin epeyce oynak olduğunu vurguluyor; bu durum şirketin 2023’ün 4. çeyreği için ihtiyatlı görünümü ve beklenen mevsimsel gelir düşüşü ile uyumlu. Bu oynaklık, pay senedinin son 30 günde -%24,38’lik fiyat toplam getirisi ile son aydaki zayıf performansıyla daha da bariz hale geliyor.

Şirketin 2025 için optimist projeksiyonlarına karşın, InvestingPro dataları, 2023’ün 3. çeyreği prestijiyle son on iki ayın gelirinin 738 milyon $ olduğunu ve tıpkı periyotta -%19,56’lık tasa verici bir gelir büyümesi yaşandığını gösteriyor. Gelirdeki bu düşüş, şirketin çıkar davetinde bahsedilen şiddetli piyasa ortamı ve ham petrol fiyatlarındaki yumuşama ile dengeli.

Şirketin operasyonel verimlilik ve stratejik pozisyonlandırmaya odaklanması, bilhassa InvestingPro İpuçları’nın bu yıl net gelirin düşmesini beklediğini ve analistlerin şirketin bu yıl kârlı olmasını beklemediklerini öne sürmesi göz önüne alındığında çok değerli. Bu bilgi, KLX’in güçlü bir düzeltilmiş FAVÖK marjı sürdürme ve tekrar finansman seçeneklerini araştırma eforlarının kıymetini vurguluyor.

KLXE’nin 52 haftalık düşük düzeyine yakın süreç gördüğünü belirtmek gerekir; bu durum yatırımcılar için hem riskler hem de potansiyel fırsatlar sunabilir. Şirketin fiyat-defter pahası oranı 28,67 üzere yüksek bir düzeyde, bu da piyasanın mevcut kârlılık zorluklarına karşın şirketin varlıklarına prim verdiğini gösteriyor.

Daha kapsamlı bir tahlil isteyen okuyucular için, InvestingPro, KLXE’nin finansal durumu ve piyasa görünümü hakkında daha derin bir anlayış sağlayabilecek ek ipuçları ve öngörüler sunuyor. KLXE için 10 tane daha InvestingPro İpucu mevcut olup, bu oynak kesimde şuurlu kararlar almak isteyen yatırımcılar için pahalı olabilir.

Bu makale yapay zekanın dayanağıyla oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Kaide ve Şartlar kısmımıza bakın.