DOLAR

%
EURO

%
ALTIN(gr)

%
BİST 100

%
TIM S.A.’nın 2024 3. Çeyrek Çıkar Görüşmesi: Büyüme ve Stratejik İçgörüler

TIM S.A.’nın 2024 3. Çeyrek Çıkar Görüşmesi: Büyüme ve Stratejik İçgörüler

ABONE OL
Kasım 6, 2024 17:04
TIM S.A.’nın 2024 3. Çeyrek Çıkar Görüşmesi: Büyüme ve Stratejik İçgörüler
0

BEĞENDİM

ABONE OL

TIM S.A. (TIMP3.SA), 2024 yılı 3. çeyrek yarar görüşmesinde güçlü bir finansal performans rapor etti. CEO Alberto Griselli, hizmet gelirlerinde %6,1 ve FAVÖK’te %7,5’lik bir artış olduğunu belirtti. Şirketin müşteri tecrübesini geliştirme ve dijital ekosistemini genişletme odağı, sağlam bir faturalı müşteri tabanı büyümesi ve rekor düşük bir kayıp oranı ile sonuçlandı.

Döviz kuru baskıları ve şiddetli ön ödemeli segment şartlarına karşın, TIM yıl sonu gayelerini karşılama yolunda ilerliyor ve hissedar ödüllendirmesi ile taşınabilir hizmetler ve 5G dağıtımında stratejik teşebbüsler için planlarını açıkladı.

Önemli Noktalar

  • TIM S.A., taşınabilir hizmetlerde %6,3’lük büyümenin tesiriyle hizmet gelirlerinde %6,1’lik bir artış rapor etti.
  • Mobil ARPU yaklaşık %5 büyüdü ve faturalı müşteri tabanı yıllık bazda %8 genişledi.
  • İşletme nakit akışı %20’nin üzerinde büyüdü ve 3. çeyrek için nakit akış marjı %25 oldu.
  • Şirket, 2024 yılı için 3,5 milyar BRL hissedar ödüllendirmesi dağıtmayı hedefliyor.
  • TIM’in CapEx’i, döviz kuru baskılarına karşın, avantajlı mukavele şartları sayesinde rehber dahilinde kalmaya devam ediyor.

Şirket Görünümü

  • TIM, ön ödemeli segmentini yenilikçi teklifler ve artan yükleme sıklığı ile geliştirmeyi planlıyor.
  • Şirket, IT pazarında 600 milyon BRL’nin üzerinde kontratlı gelirle dijital ekosistemini ve B2B teşebbüslerini genişletiyor.
  • Müşteri tecrübesini düzgünleştirmek için 2024 başında ön ödemeli kullanıcılar için yeni bir uygulama ve captive portal başlatılacak.
  • TIM, fiyatlandırma stratejisine itimadını sürdürüyor ve 2024’te fiyat ayarlamaları uygulamayı planlıyor.

Olumsuz Noktalar

  • Ön ödemeli gelir performansı, geçen yıl yapılan fiyat ayarlamasından etkilendi.
  • Ön ödemeli segment, düşük gelirli müşteriler ortasında azalan yükleme sıklığı dahil olmak üzere zorluklarla karşı karşıya.
  • Brezilya realinin (BRL) bedel kaybı CapEx üzerinde baskı oluşturdu, lakin rehber stabil kalmaya devam ediyor.

Olumlu Noktalar

  • Faturalı segment âlâ performans gösteriyor, şirket “daha fazlası için daha fazla” stratejisini sürdürüyor.
  • Mobil reklam teşebbüslerinin 2025’te enflasyonun üzerinde büyümesi bekleniyor.
  • Şirket, evvelki yıllara paralel olarak 4. çeyrekte müspet işletme sermayesi dinamikleri öngörüyor.

Eksikler

  • Ön ödemeli segmentin zorlukları genel gelir büyümesini yavaşlattı.
  • Genişbant hizmetlerinde ağır rekabet bir tasa kaynağı, fakat potansiyel pazar konsolidasyonu fırsatlar sunabilir.

Soru-Cevap Öne Çıkanlar

  • Sorular faturalı pazardaki rekabet ve taşınabilir reklamcılıktaki gelişmelere yönelikti.
  • Yöneticiler, BRL’nin bedel kaybının 2025 ve 2026 için CapEx üzerindeki tesirini tartıştı ve avantajlı 5G sağlayıcı mukaveleleri nedeniyle istikrarı doğruladı.
  • Şirket, genişbant operasyonları için potansiyel satış yahut konsolidasyon dahil olmak üzere stratejik seçenekleri araştırıyor.

TIM S.A., pazar zorluklarını aşarken büyüme sağlayarak dayanıklılık ve stratejik maharet gösterdi. Şirketin hissedar kıymeti, müşteri tecrübesi ve taşınabilir ve genişbant hizmetlerinde inovasyona olan bağlılığı, onu telekomünikasyon dalında rekabetçi bir oyuncu olarak konumlandırıyor. TIM S.A. 5G ağını ve dijital tekliflerini genişletmeye devam ederken, yatırımcılar ve müşteriler bu teşebbüslerin uzun vadeli muvaffakiyete nasıl dönüşeceğini yakından izleyecekler.

InvestingPro İçgörüleri

TIM S.A.’nın (TIMB) 2024 3. çeyreğindeki güçlü finansal performansı, InvestingPro’dan gelen datalarla destekleniyor. Şirketin son on iki aydaki %7,31’lik gelir büyümesi, rapor edilen %6,1’lik hizmet gelirleri artışıyla uyumlu. Bu büyüme trendi, TIM’in çıkar potansiyeline nazaran potansiyel olarak düşük pahalandığını gösteren düşük 12,24 F/K oranıyla süreç görmesi göz önüne alındığında bilhassa etkileyici.

Bir InvestingPro İpucu, TIM’in düşük bir yarar çarpanıyla süreç gördüğünü vurguluyor, bu da şirketin sağlam finansal performansı ışığında cazip değerlemesini doğruluyor. Bu, makul bir fiyata büyüme arayan kıymet yatırımcıları için ilgi cazip olabilir.

Dikkat çeken bir öteki metrik, şirketin 2024 için 3,5 milyar BRL hissedar ödüllendirmesi dağıtma planını destekleyen %5,61’lik temettü getirisidir. Bu, TIM’in hissedarlara değerli bir temettü ödediğini belirten bir InvestingPro İpucu ile uyumludur ve gelir odaklı yatırımcılar için cazip bir seçenek haline getiriyor.

Şirketin son on iki aydaki %157,8’lik güçlü FAVÖK büyümesi bilhassa dikkat caziptir ve TIM’in operasyonel verimliliğini yansıtarak çıkar görüşmesinde belirtilen %7,5’lik FAVÖK artışını desteklemektedir.

Ek içgörüler arayan yatırımcılar için, InvestingPro, TIM S.A. için 11 ipucu daha sunarak şirketin finansal sıhhati ve pazar pozisyonu hakkında kapsamlı bir tahlil sağlıyor.

Bu makale yapay zekanın takviyesiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Kaide ve Şartlar kısmımıza bakın.

En az 10 karakter gerekli


HIZLI YORUM YAP
300x250r
300x250r